Důchodové svobody vyvolaly sloučení anuit ve výši 1,7 miliardy GBP
Just Retirement získá kótovaného rivala Partnership v rámci all-share deal v hodnotě 669 milionů GBP
- Důchodové svobody vyvolaly sloučení anuit ve výši 1,7 miliardy GBP
- Důchodové svobody vyvolaly sloučení anuit ve výši 1,7 miliardy GBP
Eric Piermont/Getty
Radikální penzijní svobody oznámené v loňském roce dramaticky snížily poptávku po doživotních anuitách a donutily dva zahořklé rivaly připustit, že trh není pro oba dostatečně velký.
Just Retirement and Partnership, které se specializují na prodej takzvaných „zhoršených“ nebo „vylepšených“ rent pro osoby se zdravotními problémy nebo jejichž životnost by mohla být zkrácena kouřením, oznámily, že se sloučí a vytvoří dohromady 1,7 miliardy liber. subjekt, Daily Telegraph zprávy .
V podstatě jde o akvizici společnosti Partnership v rámci all-share dohody, kterou Reuters poznámky oceňuje podnik na 669 milionů GBP.
Obě společnosti, podporované soukromými investičními společnostmi Permira a Cinven, se těšily silnému výkonu, protože povědomí o jejich specializovaných politikách, které vyplácejí výrazně vyšší sazby než standardní anuity, rostlo. Bomba George Osborna v rozpočtu na rok 2014 to všechno změnila.
Partnerské akcie klesly téměř o 70 procent z maxima v roce 2013 ve výši 519 p na prodejní cenu 166 p, zatímco kombinovaná hodnota firem klesla o přibližně 900 milionů liber od loňského dne před rozpočtem.
Financial Times říká jednou z hnacích sil pro dohodu jsou přicházející evropská pravidla, která budou vyžadovat, aby pojišťovny držely v rezervě více kapitálu, aby se vyrovnaly s finančními otřesy. Analytici říkají, že to přispělo k dalším velkým nedávným fúzím, jako je odkoupení Friends Life společností Aviva za 6,5 miliard liber – a možná to vysvětluje okamžité oznámení spojené JRP Group o plánech na zvýšení kapitálu ve výši 150 milionů liber.
Ale největším faktorem bude pravděpodobně obrovský pokles anuitních prodejů, které v roce 2014 v očekávání reforem klesly o více než 40 procent a od té doby se mohly dále propadat. „Trh v první řadě sotva potřeboval dva velké specialisty na kotované anuity,“ říká FT. 'Během osvobození důchodů se stále může ukázat, že je jich příliš mnoho.'
Důchodová svoboda: vyřazeny možnosti transferu pro bývalé pacienty
2. července
Britští střadatelé, kteří se stěhují do zahraničí, mohou mít potíže s převodem svých důchodů, aniž by vyvolali tučné daňové zatížení, poté, co HM Revenue and Customs vybralo více než 3 000 fondů ze seznamu programů, které dříve umožňovaly ukládat peníze chráněné před britskou daní.
The Financial Times říká, že seznam registrovaných zámořských penzijních systémů byl snížen z více než 3 800 na pouhých 663. HMRC dočasně pozastavilo seznam v červnu, zatímco byl „přeformátován“.
Ti, kteří se stěhují do Austrálie, by mohli čelit nejzávažnějším problémům, přičemž z předchozího počtu 1 599 zůstalo na seznamu pouze jedno schéma. FTAdviser odhalila začátkem tohoto týdne, že australské penzijní systémy již nejsou považovány za vyhovující pravidlům důchodového zdanění, protože v dubnu byly ve Spojeném království zavedeny důchodové svobody.
Podle nového režimu mají důchodci přístup ke svým úsporám, aniž by museli platit daň, od 55 let. Pokud však nejsou ve „vážné nemoci“, nemohou čerpat peníze, dokud tohoto věku nedosáhnou.
V mnoha dalších zemích, včetně Austrálie, místní zákony umožňují osobám mladším 55 let přístup k penzijnímu spoření, pokud jsou ve „vážné finanční tísni“ – a v důsledku toho HMRC rozhodlo, že nejsou v souladu se zákony Spojeného království.
Peníze, které jsou převedeny do jakéhokoli takového systému, by mohly být považovány za „neoprávněný poplatek“, což vede k vyúčtování daně ve výši 55 procent. Mluvčí HMRC řekl FT, že je nepravděpodobné, že by to bylo aplikováno zpětně na převody uskutečněné od dubna, pokud by se systém v té době kvalifikoval.
Podle Mezinárodní poradce Irsko bylo také těžce zasaženo, když bylo vyřazeno asi 741 irských programů, zbylo jen 56. Všechny kromě jednoho ze 100 švýcarských programů byly odstraněny, spolu se 14 ze 16 španělských programů, 22 z 29, které byly uvedeny v Jižní Africe, a 30 z 34 uvedených ve Francii.
